Vous sentez-vous comme votre portefeuille de placement a été coupé en deux? Je connais un certain nombre de gens qui refusent d’ouvrir leurs relevés de compte. Ils ne veulent pas voir l’épave. Ils ne veulent pas voir à quel point leur portefeuille a été endommagé.
La blague est que leur 401K est devenu un 201K.
Ils n’ont pas de couverture de leur portefeuille correctement. Vous pourriez vous sentir de la même façon. Si vous le faites, prenez courage. Beaucoup de grands investisseurs institutionnels ont le même problème … mais plus sur cela dans un instant.
La semaine dernière, je me suis retrouvé dans la salle d’or à l’Arizona Biltmore Resort & Spa. La salle entière était parée à la mode classique. Le bar ouvert a été sur la droite et le centre de la salle a accueilli une grande table d’apéritifs. A la tête de la chambre était des sièges pour 50 et un écran de projection grand.
Je savais dès le deuxième nous avons intensifié dans la salle … cela allait être un terrain de grand.
Noir et blanc de personnes vêtues de service encerclé comme un essaim d’abeilles. Ils passaient les côtelettes d’agneau mordre la taille, la pâte feuilletée farcie de champignons, et des gâteaux de crabe. Le vin coulait librement.
Ce fut vraiment une fonction de premier ordre.
Qu’est-ce qui se passait? Ce fut une bien orchestrée de fonction des anciens. En fait, il a été moins d’une fonction d’anciens et plus d’un événement de collecte de fonds.
Mon alma mater a récemment lancé leur plus grand événement de collecte de fonds jamais. L’objectif … d’amasser plus de $ 600 millions. Ils veulent ajouter à la dotation, de créer des bourses d’étudiants, d’accroître la taille de la faculté, et bien sûr ajouter de nouveaux bâtiments et dortoirs.
Les grands donateurs avaient déjà sorti leurs portefeuilles.
Un intensifié avec 200 millions de dollars. Quelques autres coups de pied dans quelques millions de plus. À l’heure actuelle, ils sont deux tiers du chemin vers le but. La présentation était très poli. Le président avait une façon très raffinée.
Puis, j’ai entendu quelque chose que je ne pouvais pas croire.
De dotation de l’école avait surperformé de 95% de leurs pairs au cours des cinq dernières années. La stratégie de diversification de l’école utilise les a bien servis. Mais ces temps sont durs. Dans le plus récent trimestre, ils ont subi une perte de 14% dans le portefeuille.
14% en un seul trimestre.
C’est une perte douloureuse, mais j’ai vite réalisé, certaines écoles sont beaucoup moins bien lotis.
Comme Harvard.
Harvard gère près de 45 milliards de dollars de leurs fonds de dotation. Comme tout gestionnaire grosses sommes d’argent d’autres, ils ont diversifié leurs investissements à travers un certain nombre de stratégies différentes. Toutefois, l’équipe de dotation ne gèrent qu’une petite partie de l’argent eux-mêmes.
Petits pourrait ne pas être le mot juste. Ils gèrent environ 2,9 milliards.
Donc, vous pensez qu’ils ont fait étonnamment bien … droite? Ils ont accès à certaines des personnes les plus intelligentes au monde. Leur école compte parmi ses anciens étudiants plus importants gestionnaires de l’argent sur la terre.
Devinez quoi? Harvard n’ont pas contourner cette crise du crédit massive mieux que la plupart des investisseurs.
Croyez-le ou non, de Harvard l’estimation d’une perte de 30% cette année!
Pourquoi est leur performance si mauvais? Juste jeter un oeil à ce que leur investissement po Gardez à l’esprit, ces détails viennent de dépôts du gouvernement. Dépôts qui ne couvrent qu’une partie de la dotation totale. Cela signifie qu’ils peuvent en fait être un peu mieux (ou pire ) lotis que rapportés.
Leur plus grand holding est le fonds iShares MSCI Emerging Markets Index (EEM). Autres top 10 des investissements comprennent l’iShares MSCI Brazil Index (EWZ), l’Inde iPATHMSCI Index (INP), et le fonds iShares FTSE / Xinhua China Index (FXI). Toutes elles sont en baisse de 40% ou plus cette année.
Milliards de perdre de Harvard et des milliards dans le marché.
Alors, quel est cela a à voir avec vous et votre argent?
Simplement ceci … si votre 401K est devenu un 201K ne se sentent pas mauvais. Le plus intelligent gars dans la nation perdent beaucoup d’argent eux-mêmes.
Cependant … et c’est ce qui sépare un investisseur professionnel du reste … ils s’en tiennent à leur stratégie d’investissement. Il peut sembler fou maintenant, mais à la fin il sera payante. Rappelez-vous, ils ont une vision à long terme des marchés. Harvard a été d’investir leurs fonds de dotation de plus de 250 ans!
Restez fidèle à votre stratégie d’investissement à long terme. Cela peut sembler fou maintenant, mais dans le long terme, vous serez heureux vous avez fait.
Brian Mikes est l’éditeur du Wealth Report dynamique, un bulletin d’investissement gratuit qui offre des idées d’investissement et de nouvelles que vous ne pouvez pas obtenir de la presse d’investissement classique. Brian et son équipe apportent des décennies de Wall Street et la Silicon Valley d’expérience pour vous aider à découvrir des idées commerciales rentables que vous pouvez utiliser aujourd’hui.